ГлавнаяФинансыДвижение (динамика) потоков денежной наличности



Движение (динамика) потоков денежной наличности

движение (динамика) потоков денежной наличности

Проблема развития предприятия связана с эффективным преобразованием активов в наличность и, в частности, с быстрым погашением счетов заказчиками. Критическим элементом движения наличности является время. Для любого предприятия важно как можно быстрее получить денежную компенсацию по своим операциям и в полной мере использовать все доступные кредитные возможности.

Чтобы понимать движение потоков наличности, необходимо знать некоторые простые методы оценки этих потоков в различные моменты времени. Если потоки наличности несколько раз меняются одновременно, то эти изменения можно суммировать исходя из принципа аддитивности абсолютного актива, например:

Но если эти суммы поступают в различные моменты времени, то к ним нельзя применить принцип аддитивности. Например, облигацию, которая приносит ? 100 в год, нельзя сравнивать с наличностью в ? 100, которая поступает в данный момент. Иными словами, наличность обладает временной ценностью .

Даже если вы определенно получите доход ? 100 через год (т. е. уверены в получении именно этой суммы), все равно эту будущую наличность нельзя приравнивать к ? 100 текущей наличности. Люди предпочитают требованию наличности, которая поступит в будущем, ту наличность, которая находится в их распоряжении сейчас, даже если они рассматривают ее как абсолютный актив. В реальных условиях рыночная ставка процента отражает различия в предпочтениях между текущей наличностью и наличностью в будущем.

Проблема оценки приведенной стоимости еще более усложняется, когда балансы (остатки наличности) реинвестируются через короткие периоды времени (например, в случае ежедневного перерасчета сальдо банковских счетов). Усложняется также расчет за неполный год. Чтобы решить эту проблему, нужна формула, позволяющая рассчитывать эквивалентную приведенную стоимость исходя из ежегодной ставки процента для любого поступления наличности в любой момент времени.

Если вам нужен телефонный маркетинг, то обращайтесь в компанию "SimPreza". Исходящий телемаркетинг в компании "SimPreza" простой и очень эффективный.

 


Читайте:


Добавить комментарий


Защитный код
Обновить

Новости IT-решений:

Основные понятия InTouch

Основными понятиями InTouch являются переменные (tags), база данных реального времени (вся совокупность переменных и механизмы их взаимодействия дру...

Поддержка работы с внешними устройствами

Использование любого программного пакета класса InTouch имеет смысл тогда, когда прикладная задача может легко взаимодействовать с устройствами типа...

Бесшовная инсталляция

Citect поставляется на компакт-диске и устанавливается бесшовно. Кроме пиктограммы Read Me , есть ещё две: Citect Explorer для запуска системы разра...

Бизнес сборник:

Цены акций в Великобритании и США

News image

Цены акций в Великобритании и США действительно очень быстро изменяются в соответствии с экономическим содержанием инф...

Корпоративная культура – коучинг

News image

У каждой компании имеется своя собственная корпоративная культура. Она определяется документами или некоторыми правил...

В каких случаях применяют банкротство

News image

Если вашу фирму объявят банкротом, то вы автоматически освободитесь от всех долгов и обязательств. Также банкротство я...

Какое программное обеспечение выбрать для офиса?

News image

В первую очередь необходима безопасность. По данной причине следует начинать выбирать антивирус. Продукты для офиса явля...

Менеджмент:

News image
News image
News image
News image
News image
News image

Финансовый консалтинг:

Предприятие на основе взаимоотношений

News image

Предприятие создается на основе взаимоотношений. Эти взаимоотношения могут быть очень тонкими при различных балансах с...

Статическая проблема

News image

Статическая проблема доминирует по отношению к динамической проблеме: если компания в течение длительного периода не м...

Статьи активов

News image

Стрелки, соединяющие основные статьи активов, пассивов, капитала, доходов и расходов, показывают направление обычных п...

Уроки инвестиций:

News image

Счета обязательств

В отчете о наличности предполагается, что обмен (изменение) экономической ценности происходит в тот момент, когда изменяется нал...

News image

Корректировка прошлых расходов

При использовании данных за прошедший период возникают три проблемы: Процедуры работы установки или процесса могли измениться т...

News image

Оценка транспортных затрат

При калькуляции затрат на продукт с использованием метода PFC затраты на перемещение продуктов из одного подразделения фирмы в д...

News image

Определенные затраты

Определенные затраты прямо пропорциональны уровню выпуска, когда нулевому выпуску соответствуют нулевые затраты и наблюдается пр...

News image

Проблема посредников

В большинстве рыночных ситуаций производитель получает цену, которая отличается от цены, которую платит потребитель. Разность ра...

Авторизация